置業(yè)指導(dǎo)：“以房養(yǎng)房”者應(yīng)如何應(yīng)對加息？
在加息預(yù)期濃厚的時(shí)間內(nèi)，各種規(guī)避加息影響的房貸產(chǎn)品均很受關(guān)注。（資料圖片） 眼下，北京不少擁有兩套房子以上的購房者以“以房養(yǎng)房”的方式投資。 前不久，金融機(jī)構(gòu)人民幣存貸款基準(zhǔn)利率開始本年度內(nèi)的第三次上調(diào)，同時(shí)住房公積金貸款利率也相應(yīng)提高。對于購房者而言，此次加息直接增加了“以房養(yǎng)房”者的月還款額度，那么，這時(shí)“以房養(yǎng)房”者該如何應(yīng)對呢？ 保證現(xiàn)金流，巧用公積金貸款 就拿身為外企員工的劉先生來說，兩年前稅后月收入在5000元左右的他將以前的房子出租，每月得租金2000元，同時(shí)他購買了一套60萬元的自住房，辦理了20年期的貸款，幾次加息后，他算了算，還款額增幅超過了10%。每個(gè)月70%以上的工資都用來還銀行房貸。 最近一次加息，看起來增加的還款額不算大，但自2004年10月以來33個(gè)月內(nèi)7次加息，購房人累積起來的房貸負(fù)擔(dān)卻不小。目前，銀行放貸一般要求購房者還貸額度不得超過家庭收入的50%。一方面是為了保證銀行放貸的安全性，另一方面也考慮到購房者家庭的正常生活。 要保證“以房養(yǎng)房”順利進(jìn)行，就職于中國農(nóng)業(yè)銀行的注冊財(cái)務(wù)策劃師李春建議劉先生做好投資規(guī)劃，增加收入來源。另外，可以在保證現(xiàn)金流的前提下根據(jù)自己的收入水平和支付能力選擇部分提前還貸，減少月供，提前還貸時(shí)盡量在年底11月或12月與銀行提前預(yù)約歸還貸款，此時(shí)利率還是年初的貸款利率，等待第二年初，利率就按照當(dāng)年的調(diào)整而實(shí)施了。 另外，選擇公積金貸款要比選擇商業(yè)貸款明智，因?yàn)楣e金的利率比商業(yè)貸款的利率低，因此貸款成本低。一般情況下，在購房的時(shí)候應(yīng)當(dāng)首先使用自有資金交足首付款項(xiàng)或更多，然后利用公積金貸款，如果不足再使用商業(yè)按揭貸款。 比如，5年期以上公積金貸款利率為4.95%，比同期商業(yè)貸款7.38%的基準(zhǔn)利率低2.43個(gè)百分點(diǎn)，即便按照最優(yōu)惠標(biāo)準(zhǔn)打八五折，仍有1.32%的利差。同樣20萬元20年貸款使用公積金貸款，20年下來，會比商業(yè)貸款節(jié)省3萬多元的利息。 提高租金收益，定投開放式基金 對于投資性購房的李女士來說，她買的那套價(jià)值100萬元的房子，出租后租金也就5萬元，再繳納5%的個(gè)人出租房產(chǎn)營業(yè)稅，五年時(shí)間房款所得為23.75萬元，而如果將100萬元存入銀行，按5年定期存款5.22%利率計(jì)算，五年后，扣掉5%利息稅，可得24.79萬元。“租房的錢還沒有銀行利息高？！”李女士頗有些郁悶。 但是交通銀行理財(cái)顧問、AFP金融理財(cái)師尚琳琳不這么認(rèn)為，她表示，李女士不能把租房收入等同于房屋投資收益，因?yàn)榉慨a(chǎn)投資收益真正意義在于投資真正有價(jià)值的房產(chǎn)，五年后房產(chǎn)出售的凈收益與五年中的房租收益之和才是比較的客觀數(shù)字，其間的租金收益僅僅是理財(cái)收益而已。換言之，沒有人投資房屋是為了僅僅獲得每月的租金收入，而是一定時(shí)期內(nèi)房屋收益的總獲利。 要讓“以房養(yǎng)房”投資收益增加，中國農(nóng)業(yè)銀行的注冊財(cái)務(wù)策劃師李春建議，提高租金的再利用效率，增加投資收益，規(guī)避通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)。在資本市場處于牛市期間，建議采用定期定額投資開放式基金的方式，來提高租金的收益。每月收取的租金，固定在某一天購買一只開放式基金，如此堅(jiān)持下來，時(shí)間越長效果越好。預(yù)期投資收益率為10%，大于貸款率，這種結(jié)果還比較理想。 投資看潛力 規(guī)避房產(chǎn)投資風(fēng)險(xiǎn) “以房養(yǎng)房”可并不是說一定會萬無一失，其中不確定因素也很多。 市場需求關(guān)系是影響房價(jià)漲幅的主導(dǎo)因素，越來越多的“以房養(yǎng)房”者抱怨房價(jià)不斷上升，但在待租房屋供過于求的情況下房屋租金卻保持穩(wěn)定，投資房產(chǎn)成本在加大，投資周期在增長。這樣看來，地產(chǎn)投資的風(fēng)險(xiǎn)無疑加大了。 要保證“以房養(yǎng)房”的安全性，注冊財(cái)務(wù)策劃師李春提醒您，投資之前千萬不要盲從，要選擇比較有投資價(jià)值或者說升值潛力比較大的房地產(chǎn)，一是別墅，因?yàn)檎呦拗苿e墅建設(shè)，因此長期來看，別墅供給小于需求，價(jià)格會上漲。二是城市邊緣的房地產(chǎn)。隨著城市的擴(kuò)張，現(xiàn)在的郊區(qū)就是未來的市區(qū)，甚至中心，增值的潛力相對較大。三是投資地鐵與學(xué)校周邊，這樣升值潛力也比較大。另外，最好不要“滿倉”操作，“把雞蛋分別放入幾個(gè)籃子里”，這樣在家庭收入以及正常開銷不變的情況下，家庭財(cái)務(wù)安全系數(shù)才能比較大。風(fēng)險(xiǎn)才能相對可控。（馮一萌） |
